Mise à jour 3-créanciers de prendre 70 pct du groupe Noble dans la restructuration de la dette de la bln $3,5

Singapour () – groupe Noble du mal a conclu un accord avec les créanciers afin de restructurer $ 3,5 milliards de sa dette de 70 % de la société, avec les actionnaires existants combinés participation diluée à 10 % seulement. Singapour-énumérés Noble, une fois un marchand de produits global avec l’ambition de rivaliser avec les goûts de Glencore et Vitol, a été réduite à ses racines asiatiques, avec les produits comme les métaux et posséder le fret et les entreprises de LNG. La compagnie, qui a fait des suppressions d’emplois lourdes, vendu des actifs clés, pris des dépréciations et collecté des fonds après une proie à la crise de trois ans, a déclaré lundi que le swap d’endettement a été soutenu par 30 pour cent des détenteurs de sa dette principale existante. Dans tôt mardi trade, nobles actions a chuté de près de 23 pour cent, ont été dernière baisse de 5,8 % à 0,245 dollars singapouriens, lui donnant une valeur marchande de seulement $ 250 millions. Cela se compare avec $ 6 milliards en février 2015. « Cet accord marque le début de la phase finale de notre restructuration et la création d’un nouveau Noble comme un groupe ciblé et convenablement financé définie pour capitaliser sur le secteur de la forte croissance des produits asiatiques, » Paul Brough, un spécialiste de restructuration qui a été Président du Noble nommé cette année, a déclaré dans un communiqué. Noble n’a pas désigné les créanciers avec lesquels il conclu un accord. Brough, a déclaré que l’accord de principe permettra de réduire l’endettement du Noble à des niveaux soutenables et conforme à la taille et l’éventail d’activités de l’entreprise. Dette senior de Hong Kong dont le siège est Noble va réduire de moitié à $ 1,7 milliards de $ 3,4 milliards au titre de la proposition de restructuration, qui est soumis à l’approbation des actionnaires et des organismes de réglementation et sera exécutée selon une procédure législative axée sur la Cour. Noble a été fondée en 1986 par Richard Elman, qui avait participé à une course de taureau de produits de base pour construire la société dans l’un des plus grands marchands du monde, mais il a été plongé dans la crise en 2015 quand Iceberg recherche a commencé à interroger ses comptes. Noble est synonyme de ses comptes. Elman est actionnaire avec une participation d’un peu plus de 18 pour cent de Noble. Autres grands investisseurs comprennent le fonds souverain China Investment Corp et Orbis Investment Management. Noble, a déclaré la restructuration propose un swap d’endettement qui, ainsi que l’émission d’actions à retenir et motiver l’équipe de gestion, devrait se traduire par une dilution des intérêts des actionnaires de la société. Il dit que les détenteurs de la dette senior finirait par détenant 70 % de la société après la restructuration, avec 20 % détenue par la direction et le reste par les actionnaires actuels. Noble prévoit également d’échanger des $ 400 millions de titres perpétuels pour une somme totale de jusqu’à $ 15 millions, sous réserve de l’approbation des détenteurs de ses obligations perpétuelles. La restructuration comprend une couverture installation de jusqu’à $ 700 millions pour les produits de la société négoce et de financement du commerce extérieur engage trois ans. Reporting par cedrick dagorn et Luki Aradhana ; Autres rapports par Masayuki Kitano ; Montage par David Goodman et Edwina GibbsOur normes : le Thomson Trust principes.