Mise à jour 3-AIG acheter réassureur Validus pour $ 5,56 milliards

() – American International Group (AIG. N) le lundi, a déclaré qu’elle achèterait Validus Holdings (VR. N) pour $ 5,56 milliards en numéraire pour renforcer ses activités de réassurance, premier contrat de la société au titre de chef de l’exécutif Brian Duperreault. L’acquisition s’enclenche une longue période de repli pour AIG, qui a été porté à bord de l’effondrement durant la crise financière de 2008 et vient mois après que les organismes de réglementation américains a dit qu’il n’était plus « too big to fail ». L’accord contribuera aussi à AIG réintégrer le marché de l’assurance Lloyd s of London et ajouter de nouvelles entreprises, notamment l’assurance-récolte, à l’heure où les assureurs sont confrontés rigide pression sur les prix dans leurs activités traditionnelles. « J’aime particulièrement la réassurance en tant qu’additif à ce que nous faisons. Il y a beaucoup de morceaux à cette société qui nous conviennent comme un gant » Duperreault a déclaré lors d’un appel conférence avec les analystes. Réassureurs jouent un rôle important mais peu connus dans l’industrie financière en assumant les risques qui sont trop gros ou trop imprévisible pour leurs clients d’assurance à prendre leurs propres. AIG 68 $ par action offre représente une prime de 45,5 pour cent à vendredi des Validus proches. Actions de Validus axée sur les Bermudes sont négociaient proche du prix de l’offre dans les premiers échanges. AIG actions ont baissé de 1 %. « Nous serions acheteurs (d’AIG) que nous nous concentrons sur l’accrétion de cette transaction, les fortes marges sous-jacent que VR apporte et le fait que AIG aura toujours capitaux excédentaires après que cette affaire est conclue, » analyste de Wells Fargo Securities Elyse Greenspan a dit dans une note mais ajouté que les parts sociales peuvent initialement commerce vers le bas sur l’exposition de réassurance. AIG a du mal à cultiver ses topline au cours des dernières années. Recettes ont baissé dans trois des quatre derniers trimestres et la société a été en proie à des pertes liées aux sinistres de l’exercice précédent accident. Duperreault, qui a remplacé Peter Hancock l’an dernier, est considéré comme un expert en redressement et a promis de simplifier les opérations d’AIG et Poussée de rentabilité. Sa première action majeure restructuration depuis la prise en charge, Duperreault réorganisé AIG en trois nouvelles unités. La nouvelle structure devrait tenir compte dans les résultats du quatrième trimestre de la société le 8 février. La transaction Validus devrait fermer en milieu 2018 et immédiatement ajouter au bénéfice d’AIG par action et rendement des capitaux propres, AIG a déclaré dans un communiqué lundi. Citigroup Global marchés Inc, Perella Weinberg Partners LP et Debevoise & Plimpton LLP a conseillé à AIG. J.P. Morgan Securities LLC et Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP a conseillé validus. Reporting par Nikhil Subba et Sweta Singh à Bengaluru ; Montage par Supriya Kurane et Diou GhoshOur normes : le Thomson Trust principes.